利空頻傳,9月市場回檔修正,但ESG基金展現抗跌力:Fed政策轉鷹派,通膨升溫擔憂,加上中國監管及限電政策衝擊經濟活動,9月市場利空消息不斷,全球股市自高點回落。美國三大指數平均下跌5%,MSCI世界指數亦下跌4.6%。然ESG基金卻能夠在這波修正中展現其價值,台灣核備銷售基金中,獲得永續評級「平均」至「高」者,9月跌幅介於2.84% - 3.47%,相對主要市場抗跌。
通膨及貨幣緊縮擔憂又起,債券皆同股市承壓:通膨預期上揚且經濟成長放緩是美國聯準會在決策時的一大挑戰,金融市場對通膨及貨幣政策轉向的擔憂,致全球金融市場9月股債同步下挫 – 彭博巴克萊全球債券指數下跌1.78%;彭博巴克萊高收益債券指數下跌1.10%;MSCI世界指數下跌4.11%、新興市場指數下跌3.94%。
中國限電持續衝擊經濟,全球市場仍震盪:中國限電政策使企業產能下滑,導致Q3經濟成長不振,而美國方面另受通膨於短期維持高位的影響,諸多因素衝擊市場信心,預期短期市場仍偏震盪。具永續性及低碳排放的企業,其經濟體質較穩健,在市場動盪時期,較能展現抗波動力。
維持中長期投資節奏,遇回檔適時彈性佈局:面對消息面主導盤勢的環境,切勿因短期震盪而打亂中長期投資規劃。債券方面,殖利率揚升趨勢下,公債仍需保守看待,而景氣進入循環中段則持續有利信用債。預先因應景氣增長速度與企業獲利自高峰回到常態,投資組合採股6債4配置,且風格、區域選擇上偏穩健配置,並保持股市回檔為佈局機會的看法。
**溫馨提醒**專家團隊將持續為你監控市場狀況並適時做出調整。提醒你,如收到「再平衡」通知,請登入智能投資平台檢視並更新你的資產配置,以因應投資市場變化。
9月投資組合下跌3.36%。「全球大型增長股」與「歐洲股票」跌幅最重,債券部位亦走跌。唯「日本股票」資產上漲,為投組帶來正報酬貢獻,但仍不能抵銷其他資產跌幅,使整體投組表現受壓抑。
三個月 1.10% 六個月 5.50% 成立至今 4.39%
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